بیت‌کوین در آستانه فتح قله تاریخی؛ دلار در برزخ دو کانال/ رمزگشایی از توقف قیمت دلار/ پیش‌بینی قیمت دلار امروز ۳۰ اردیبهشت 1404
اقتصادنیوز: در حالی که بازار ارز داخلی به‌دلیل فضای مبهم مذاکرات هسته‌ای و سیگنال‌های متناقض دیپلماتیک دچار نوسانات شدید شده، دلار با عقب‌نشینی موقت در کریدور هشتم به حالت انتظاری درآمده و تتر نیز در سایه این شرایط، رفتوبرگشت محدودی را تجربه می‌کند. بیت‌کوین اما با شکستن سطوح مقاومتی، مسیر خود را به سمت سقف تاریخی هموار کرده است. آیا بازار ارز در آستانه یک چرخش بزرگ قرار دارد یا نوسانات فعلی صرفاً تله‌ای برای سرمایه‌های احساسی است؟
عکس: اقتصادنیوز/ دانیال شایگان به گزارش اقتصادنیوز، بازار ارز در حالی استارت معاملات امروز را خواهد زد که در معاملات روز دوشنبه، قیمت دلار با افزایش، در کانال دوم کریدور هشتم آغاز شد، اما در ادامه روز و همزمان با انتشار اخباری مبنی بر برگزاری دور پنجم مذاکرات غیرمستقیم میان ایران و آمریکا در هفته آینده، از شدت این رشد کاسته شد و بازار با عقب‌نشینی محدودی مواجه گردید؛ به‌طوری که دلار در پایان معاملات به محدوده‌ای پایین‌تر بازگشت. تثبیت نرخ دلار در بازه‌ای میان کانال‌های اول و دوم کریدور هشتم، در شرایط کنونی بیش از هر زمان دیگر به فضای سیاسی و اخبار مذاکراتی گره خورده و به‌نظر می‌رسد بازار در این بازه وارد فاز انتظاری شده است که در آن، هرگونه سیگنال سیاسی می‌تواند محرکی برای تغییر جهت موقت قیمت‌ها باشد.
با این حال، بازار ارز در روز دوشنبه شاهد نوسانات چشمگیری بود که از یک‌سو تحت تأثیر عوامل روانی و انتظاری در بازار آزاد شکل گرفت و از سوی دیگر، با ردیابی تحولات سیاسی و تراز ارزی کشور، بازتاب‌هایی واقعی‌تر یافت. قیمت دلار تهران معاملات این روز را با شکاف قیمتی مثبت (Gap Up) در حدود ۵۵۰ تومان نسبت به روز یکشنبه آغاز کرد و توانست معاملات خود را در پله سوم کانال دوم کریدور هشتم کلید بزند.
اما این شروع پرانرژی دیری نپایید. با گذر از ساعات ابتدایی معاملات و افزایش فشار فروش در بازار نقدی، نرخ دلار وارد مسیر نزولی شد و تا کف همین کانال دوم عقب‌نشینی کرد. در ادامه، افت هیجانی قیمت با فشار عرضه تقویت شد و در نیمه دوم معاملات، دلار تهران از کانال دوم سقوط کرده و تا پله هشتم کانال اول عقب نشست. در زمان تنظیم این گزارش، دلار در همین پله تثبیت شده و در حال معامله بود؛ نشان از بازار محتاط و تردیدآمیز دارد.
در بازار موازی هرات نیز، دلار در روز دوشنبه با نوسان مثبت ۳۰۰ تومانی معاملات خود را از پله هشتم کانال دوم کریدور هشتم آغاز کرد و در ابتدا تا پله دوم کانال سوم همین کریدور نیز پیشروی کرد. این روند صعودی کوتاه‌مدت اما به‌سرعت با چرخش احساسات بازار دچار واگرایی شد و قیمت به کانال اول برگشت؛ تا جایی‌که در نیمه دوم روز، دلار هرات تا پله اول کانال نخست کاهش یافت. هم‌اکنون نیز در پله چهارم همین کانال نوسان دارد.
درهم امارات نیز در روز دوشنبه معاملات خود را با گپ مثبت در محدوده ۲۲,۵۵۰ تومان آغاز کرد؛ اما برخلاف شروع خوش‌بینانه، فشار فروش در نیمه اول معاملات باعث شد قیمت تا سطح ۲۲,۳۰۰ تومان کاهش یابد. در ادامه، بازار به آرامی به سطح بازگشایی بازگشت ولی در نوسان جزئی باقی ماند. در زمان تهیه این گزارش، نرخ درهم دوباره به سطح ۲۲,۳۰۰ تومان رسیده است.
از سوی دیگر بازار ارز رسمی هم شاهد کاهش قیمت دلار و یورو بود و براساس اعلام مرکز مبادله ایران، دلار با نوسان منفی 71 هزار و 608 تومان قیمت خورد و نرخ حواله‌ای آن هم با گپ منفی 69 هزار و 657 تومان نرخ گذاری شد. یورو هم با گپ منفی 79 هزار و 929 تومان معامله شد و حواله یورو هم 77 هزار و 752 تومان قیمت خورد. قیمت درهم امارات هم در بازار رسمی به 19 هزار و 498 تومان رسید و حواله درهم 18 هزار و 967 تومان معامله شد.
معامله‌گران و تحلیلگران بازار معتقدند که توقف روند نزولی دلار در دوشنبه، بیش از آنکه ناشی از فاکتورهای اقتصادی باشد، نتیجه تشدید اختلافات در مواضع طرفین مذاکره بوده است؛ جایی که مقامات آمریکایی، از جمله وزیر خارجه و نماینده ویژه در امور ایران، موضعی سخت‌گیرانه اتخاذ کردند و اعلام داشتند هیچ سطحی از غنی‌سازی اورانیوم برای ایران پذیرفتنی نیست. این موضع با واکنش جدی طرف ایرانی مواجه شد، به‌طوری که سخنگوی وزارت خارجه ایران در توصیفی صریح، تغییر مکرر مواضع آمریکایی‌ها را شبیه بازی مار و پله دانست و گفت هرگاه به نقطه‌ای از تفاهم نزدیک می‌شویم، طرف آمریکایی با عقب‌گردی ناگهانی مسیر را تغییر می‌دهد.
در چنین فضایی، تحلیلگران بر این باورند که مذاکرات غیرمستقیم میان ایران و آمریکا عملاً به عرصه‌ای رسانه‌ای تبدیل شده و بیش از آنکه بر میز مذاکره اثرگذار باشد، به ابزاری برای مدیریت فضای روانی بازارها بدل شده است؛ به‌ویژه آنکه بازار ارز اکنون در حال حرکت بر مبنای سناریویی معلق است که در آن، قیمت‌ها در غیاب خبر قطعی، میان صعود و نزول نوسان کرده و در هر واکنش خبری، رفت و برگشتی موقت را تجربه می‌کنند. با این حال، از عصر یکشنبه فضای رسانه‌ای و اخبار منتشرشده پیرامون مذاکرات، بار دیگر رنگی منفی به خود گرفت که موجب توقف روند کاهشی دلار شد.
در نتیجه این وضعیت، دو دیدگاه تحلیلی میان فعالان بازار شکل گرفته است؛ در دیدگاه نخست، رشد قیمت دلار در روز دوشنبه به‌منزله یک پولبک موقت به مرز مقاومتی شکسته‌شده تفسیر می‌شود که پس از آن، مسیر نزولی از سر گرفته خواهد شد. در مقابل، دیدگاه دوم بر این باور است که بازگشت قیمت‌ها نشانه‌ای از عدم موفقیت بازار در شکستن کف حمایتی بوده و با ورود به ماه خرداد و احتمالا تزریق پول جدید، زمینه برای آغاز یک فاز صعودی دیگر فراهم خواهد شد. این گروه معتقدند که ضعف کنونی تقاضا بیش از آنکه ناشی از کاهش تمایل به خرید باشد، حاصل فقر نقدینگی در روزهای پایانی ماه است که منجر به سکون بازار و عقب‌نشینی موقت خریداران شده است.
با این حال، در هر دو نگاه، یک توافق کلی وجود دارد: بازار در حال حاضر در شرایطی قرار دارد که تنها نوسان‌گیران حرفه‌ای می‌توانند از آن سود ببرند و ورود سرمایه‌های خرد یا احساسی، احتمالاً منجر به از دست رفتن سرمایه خواهد شد.
به گزارش اقتصادنیوز،در بازار رمزارز، روز گذشته بیت‌کوین بار دیگر توانست قدرت تقاضا را به رخ بکشد و با عبور پله‌ای از سطوح مقاومتی، وارد فاز جدیدی از رشد شود. معاملات روز گذشته در سطح 102 هزار و 925 دلار آغاز شد و در ساعات ابتدایی، بین این محدوده و پله دوم کانال 103 هزار دلاری با نوسانات محدود در رفتوبرگشت بود. اما در ادامه روز، با افزایش حجم معاملات و شتاب‌گیری تقاضا، شاهد یک موج صعودی نسبتاً پرقدرت بودیم که بیت‌کوین را تا سطح 106 هزار و 735 دلار بالا کشاند. در لحظه تنظیم این گزارش، این رمزارز در نرخ 106 هزار و 320 دلار معامله می‌شود و همچنان در یک منطقه مقاومتی کلیدی قرار دارد.
به‌گفته تکنیکالیست‌ها، شکست محدوده 105 هزار دلار که مرز بالایی کانال مقاومتی پیشین محسوب می‌شود، نشانه‌ای جدی از ادامه روند صعودی و بازگشت شتاب مثبت در بازار است. بیت‌کوین در حال حاضر به بالاترین سطح هفتگی خود رسیده و برای ششمین هفته متوالی رشد هفتگی را ثبت کرده است. کارشناسان معتقدند عبور پایدار از سطح مقاومتی 107 هزار دلار می‌تواند مسیر را برای حمله مجدد به سقف تاریخی خود در سطح 109 هزار و 358 دلار هموار کند.
از منظر حمایت تکنیکالی، سطح 104 هزار دلار به‌عنوان یک مرز حمایتی کلیدی شناخته می‌شود که در صورت برگشت بازار، می‌تواند نقش مهمی در جلوگیری از ریزش ایفا کند. اگر این سطح شکسته شود، حمایت بعدی در محدوده روانی 102 هزار و 500 دلار قرار دارد.
با توجه به ساختار فعلی نمودار و تثبیت قیمت بالاتر از مقاومت‌های مهم، پیش‌بینی نخست آن است که در صورت عبور موفق از مقاومت 107 هزار دلار و تثبیت بالاتر از آن، بیت‌کوین می‌تواند مجدداً به‌سمت اوج تاریخی خود در 109 هزار دلار حرکت کند. در سناریوی محافظه‌کارانه‌تر، اگر فشار فروش در مقاومت فعلی تشدید شود، عقب‌نشینی تا سطوح حمایتی 104 هزار دلار و سپس 102 هزار و 500 دلار محتمل خواهد بود. با این حال، تا زمانی که قیمت بالای مرز 102 هزار و 500 دلار باقی بماند، روند بلندمدت صعودی حفظ خواهد شد.
در بازار داخلی، تتر در ۲۴ ساعت گذشته نوسانات محدودی را تجربه کرد و در بازه‌ای بین 82 هزار و 80 تومان تا 83 هزار و 295 تومان در نوسان بود. در لحظه تنظیم گزارش، این استیبل‌کوین در نرخ 82 هزار و 200 تومان در حال معامله است. به‌رغم اینکه تتر ذاتاً باید در محدوده ثابتی نسبت به دلار معامله شود، اما در بازار ایران قیمت آن به‌شدت متاثر از نرخ دلار آزاد، انتظارات تورمی و شرایط روانی بازار ارز است.
بر پایه بررسی تکنیکالیست‌ها، سطح 82 هزار تومان در حال حاضر مرز حمایتی مهمی برای تتر محسوب می‌شود و در روز گذشته بارها در برابر کاهش بیشتر مقاومت کرده است. در سمت مقابل، مقاومت روانی مهم تتر در محدوده 83 هزار و 500 تومان تا 84 هزار تومان قرار دارد. عبور از این مقاومت می‌تواند نشانه‌ای از بازگشت هیجانات صعودی در بازار ارز باشد.
سناریوی نخست آن است که اگر نرخ دلار آزاد مجدداً وارد کانال ۸۳ هزار تومان شود یا انتظارات تورمی ناشی از تحولات سیاسی افزایش یابد، تتر نیز می‌تواند از مقاومت 83 هزار و 500 تومان عبور کرده و حتی به سمت 84 هزار یا بالاتر صعود کند. در سناریوی دوم، اگر فشار فروش در بازار ارز تشدید شود و دلار به زیر 81 هزار و 500 تومان بازگردد، تتر نیز احتمالاً تا سطح حمایتی 81 هزار تومان کاهش خواهد یافت.
بازار رمزارزها به‌ویژه بیت‌کوین همچنان در فضای صعودی قرار دارد و با نزدیکی به سقف تاریخی خود، توجه معامله‌گران جهانی را جلب کرده است. در عین حال، بازار داخلی تتر با پیروی از نوسانات دلار آزاد، در وضعیت بلاتکلیف قرار دارد و معامله‌گران آن به‌دنبال سرنخ‌هایی از مذاکرات سیاسی و تحولات ژئوپلیتیک برای جهت‌گیری قیمت هستند. تا زمانی که فضای انتظاری بازار ارز ایران تداوم یابد، رفتار تتر نیز عمدتاً در قالب نوسانات محدود و کوتاه‌مدت خواهد بود.
معامله‌گران روز دوشنبه پیش‌بینی کردند که قیمت‌ها از سطوح حمایتی عبور نخواهند کرد، زیرا شکست این سطوح نیاز به توافق قوی دارد و برهمین اساس، نوسانات جاری قیمت‌ها ادامه‌دار خواهد بود تا اخبار قطعی از مذاکرات منتشر شود.
برخی تحلیلگران هم بازگشت دلار را به‌دلیل افت طلای جهانی می‌دانند و معتقدند قیمت دلار و طلا در یک رابطه معکوس قرار دارند. اما گروهی دیگر این بازگشت را به‌عنوان پولبک می‌بینند و پیش‌بینی می‌کنند در صورت از دست رفتن حمایت، دلار به مسیر نزولی بازخواهد گشت.
در این میان، شایعات متناقضی درباره نقش بازارساز در بازار ارز مورد توجه قرار گرفت و برخی ادعا کردند که بازارساز فروش‌های خانگی را خریداری می‌کند، در حالی که گروهی دیگر گفته‌اند بازارساز در حال فروش درهم به بازار خانگی است. همچنین، اظهارات ترامپ درباره ایران هم تأثیر منفی بر بازار داشت و باعث کاهش قیمت‌ها شد. رئیس جمهور گفته بود که رفتار ایران تا کنون معقول بوده و نباید به سلاح هسته‌ای دست یابد.
با این همه، براساس پیگیری اقتصادنیوز از معامله گران فنی، از منظر تحلیل تکنیکال، مهم‌ترین سطح حمایتی پیشروی دلار در کف کانال اول کریدور هشتم قرار دارد. در صورتی که قیمت نتواند در این سطح تثبیت شود، شرایط برای کاهش بیشتر مهیا خواهد شد و احتمالاً شاهد بازگشت نرخ به کانال‌های پایین‌تر در همین کریدور خواهیم بود. در سمت صعودی، کف کانال سوم به‌عنوان مقاومت مهم عمل می‌کند. عبور از این سطح و حفظ موقعیت بالاتر، می‌تواند نشانه‌ای از آغاز یک فاز افزایشی تازه و بازگشت به سقف‌های قیمتی قبلی باشد.
فعالان بازار هم بر این باورند که در حال حاضر، برای دلار هرات، حمایت مهم در کف کانال اول کریدور هشتم قرار دارد که شکسته شدن آن می‌تواند دروازه‌ای برای ورود به سطوح پایین‌تر باشد. در مقابل، مقاومت اصلی در کف کانال سوم قرار دارد. عبور از این سطح، به‌ویژه اگر همراه با حجم معاملات بالا باشد، می‌تواند نشانگر تغییر فاز بازار و ورود به روند صعودی مجدد باشد.
تحلیلگران تکنیکال بر این باورند که سطح حمایتی حیاتی برای درهم، کف کانال ۲۲ هزار تومان است. در صورتی که این سطح شکسته شود، می‌توان انتظار افت بیشتر تا کانال ۲۱ هزار تومان را داشت. از سوی دیگر، در صورت عبور از مقاومت ۲۳ هزار تومان و تثبیت بالای آن، احتمال رشد تا مرز ۲۴ هزار تومان نیز تقویت خواهد شد.
نکته قابل‌توجه در معاملات روز دوشنبه، فاصله فزاینده نرخ یورو با معادل جهانی آن بود؛ به‌طوری که یورو در هر دو بازار آزاد و رسمی، حدود هزار تومان ارزان‌تر از نرخ برابری جهانی معامله می‌شد. این شکاف قیمتی به گفته معامله‌گران ناشی از عدم تطابق نرخ‌های داخلی با تحولات جدید جهانی است؛ چراکه پس از کاهش رتبه اعتباری اوراق بدهی آمریکا، برابری یورو در برابر دلار افزایش یافت، اما بازار ارز ایران هنوز نسبت به این تحول واکنش نشان نداده و در وضعیت «جاماندگی از آپدیت جهانی» قرار گرفته است.
در این میان، کارشناسان اقتصادی بر این نکته تأکید دارند که دلار به‌عنوان ابزاری برای سرمایه‌گذاری، در ماه‌های اخیر جذابیت خود را تا حد زیادی از دست داده است؛ چراکه بلاتکلیفی حاصل از روند مذاکرات و احتمال طولانی شدن آن، همراه با افزایش ریسک‌های ژئوپلیتیکی، موجب شده سرمایه‌گذاران از ورود جدی به این بازار خودداری کرده و حجم معاملات سنگین به‌طور محسوسی کاهش یابد.
در نهایت، اعلام رسمی محل برگزاری دور پنجم مذاکرات در ایتالیا، هرچند هنوز نتوانسته تغییری اساسی در روند بازار ایجاد کند، اما می‌تواند با تثبیت موقت انتظارات، به حفظ ثبات نسبی قیمت دلار در روزهای پیش‌رو منجر شود؛ هرچند تداوم این ثبات منوط به روشن‌تر شدن موضع طرفین در مذاکرات پیش‌رو خواهد بود.
بازار ارز در روز دوشنبه تصویری نوسانی، اما ناپایدار از خود به‌جای گذاشت. در شرایطی که فشار فروش در بازار آزاد و افزایش احتیاط در معاملات، مانع از تثبیت قیمت‌ها در سطوح بالاتر شد، بازار رسمی نیز با کاهش نرخ‌ها هم‌راستا شد.
از یک‌سو، احتمال تقویت انتظارات تورمی با نزدیک‌شدن به مذاکرات حساس سیاسی در حال افزایش است و از سوی دیگر، سیاست‌گذاران پولی به‌دنبال ایجاد ثبات نسبی در فضای روانی بازار هستند.
چشم‌انداز بازار ارز در کوتاه‌مدت وابسته به عملکرد سطوح حمایتی فنی، اخبار دیپلماتیک و وضعیت بازار حواله است. اگر بازار موفق شود سطوح حمایتی فعلی را حفظ کند و سیگنال‌های افزایشی در اونس طلا یا دلار جهانی تقویت شود، امکان بازگشت به فاز افزایشی وجود دارد. در غیر این‌صورت، بازار با اصلاح بیشتر و حتی ورود به سطوح پایین‌تر روبه‌رو خواهد شد.
